Girişim sermayesi alanında faaliyet gösteren Tera Girişim Sermayesi Yatırım Ortaklığı, halka açılma yolunda ilk resmi adımı attı. Şirketin taslak izahnamesi Sermaye Piyasası Kurulu (SPK) onayına sunuldu. Payların Borsa İstanbul Ana Pazar'da işlem görmesi hedefleniyor.
Arzın çerçevesi belli oldu
Taslak izahnameye göre halka arz, sermaye artırımı yoluyla 17 milyon lot pay üzerinden yapılacak. Satışta sabit fiyatla talep toplama ve en iyi gayret aracılığı yöntemi tercih edildi. Bireysel yatırımcılar için eşit dağıtım esası benimsendi. Aracı kurum olarak aynı grubun yatırım şirketi Tera Yatırım Menkul Değerler görev alacak. Halka açıklık oranı yüzde 25,37 olarak belirlendi.
Arz tarihi ve fiyat aralığı ise henüz netleşmedi. Taslak izahnamede ilgili alanlar "hazırlanıyor" notuyla yer alıyor.
Hasılat iki yılda katlandı
İzahnamedeki finansal tablolar hızlı bir büyümeye işaret ediyor. Şirketin hasılatı 2024'te 703,2 milyon lira düzeyindeydi. Bu rakam 2025'te 1,3 milyar liraya çıktı. 2026'nın ilk üç ayında ise hasılat 2,8 milyar liraya ulaşarak tüm bir önceki yılın toplamını geride bıraktı.
Brüt kâr tarafında da tablo benzer. 2024'te 283,9 milyon lira, 2025'te 946,2 milyon lira olan brüt kâr, 2026'nın ilk çeyreğinde 2,8 milyar liraya yükseldi. Girişim sermayesi ortaklıklarında gelirin büyük bölümü portföydeki şirketlerin değer artışından geldiği için hasılat ile brüt kâr birbirine yakın seyredebiliyor.
Toplanacak fonun yüzde 90'ı yeni yatırımlara
Halka arzdan elde edilecek kaynağın kullanımı da izahnamede açıklandı. Buna göre fonun yüzde 90'ı yeni girişim sermayesi yatırımlarına, kalan yüzde 10'u işletme sermayesine ayrılacak.
Şirket, teknoloji ve dijital dönüşüm ekseninde, yüksek büyüme potansiyeli taşıyan sektörlere odaklandığını belirtiyor. Portföyüne aldığı şirketlere yalnızca sermaye değil, kurumsal yönetim ve stratejik destek de sağlamayı hedeflediğini açıklıyor.
Grubun ikinci halka açılması
Tera Girişim Sermayesi, kuruluş onayını 2022'de alan bir ortaklık. Grubun yatırım kolu Tera Yatırım Menkul Değerler 2022 sonunda Borsa İstanbul'da işlem görmeye başlamıştı. Girişim sermayesi ortaklığının arzı, grubun ikinci halka açılma adımı olacak. İzahnameye göre satmama taahhüdü ihraççı şirket için bir yıl olarak belirlendi; ortaklar için böyle bir taahhüt bulunmuyor.
Yasal Uyarı: Bu içerik yalnızca bilgilendirme amaçlıdır, yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. Yatırım kararlarınızı kendi araştırmanıza ve uzman görüşüne dayandırınız.